近日，一則消息沸沸揚揚，晶元光電在大陸銷售商晶元寶晨光電發布調價聯絡函。

 

    函件內容顯示，因近期各種原材料及人工成本上漲，已超過公司目前成本核算價，因此計劃逐步上調目前在售部分系列晶片價格。

 

    消息一出，朋友圈驚嘆，產業紅海一片還能漲價?不過轉而聯系到晶電此前的宣布減產，今年3月份市場價格彈升，調價似乎也在情理之中。

 

    減產讓市場價格回歸理性?

 

    事實上，晶電從去年下半年已經開始減產25%，以穩住LED芯片價格。

 

    此外，三星電子、CREE等國際企業也均做出了選擇性減產的決定，Cree更是大幅度減產，高功率芯片上同步減產25%，以緩解LED產業供需失調的現狀和價格下跌的壓力。

 

    來到今年3月份，據臺灣《工商時報》報道，LED芯片首次出現調漲約10%的意外情況，這在自去年開始價格持續下跌的LED芯片業，實屬罕見。

 

    “去年LED照明芯片價格跌幅較大，此次價格上漲并非結構性因素，判斷是由于庫存太低激勵回補庫存的買盤，導致價格上漲。”晶元光電董事長李秉杰表示。

 

    “去年一、二季度產能供過于求，市場在三、四季度無法消化，因此芯片價格存有下跌跡象，而目前回歸事實上是趨于一個合理的價格區間。”木林森(002745)執行總經理林紀良表示。

 

    林紀良也提到，隨著今年國內LED市場的回暖，特別是小間距、顯示屏本身帶動行業需求，在保證利潤的前提下，芯片回歸理性大家能夠接受，而這也利于產業的下一步發展。

 

    筆者也從相關渠道得知，此次晶電漲價主要是針對中小功率類別，大功率方面則沒有調價通知。

 

    “相較中小功率而言，大功率市場需求量沒有那么大，晶電選擇市占率較高的中小功率調價也是可以理解，但這或許將促使中小功率更加激烈的市場競爭。”鴻利光電(300219)副總經理王高陽指出。

 

    由于減產調價，是否流失市占率?李秉杰認為，晶電因持續減產，但因產品組合調整，營收市占率將持平。

 

    事實上，從晶電3月起訂單回溫，3月營收為22.3億元(新臺幣)，較之2月大增35.8%，為去年5月以來高點，累計第一季營收60.6億元，年減僅8.9%。

 

    而晶電目前也正在積極沖刺四元車用產品，主要在四元LED應用端包含車用、安控、室內外看板等應用端需求佳，預計今年車用占四元營收將從去年9-10%提升至13-15%。

 

    此外，李秉杰也表示，日前公司對光鋐提起訴訟，主要是看到紅外線LED在高功率產品的應用，下一步工業領域會大量應用高功率產品，公司看到市場前景，希望筑起專利屏障，而這或也將成為晶電未來增長點。

 

    國內企業仍在積極擴產

 

    但是，據筆者從多方渠道探知，面對多家LED芯片廠商的持續減產，例如晶電、CREE在擴產上的踩剎車，國內以三安、華燦等為代表的芯片企業并沒有跟進打算，以抑制產能持續過剩。

 

    據傳三安光電(600703)2015年100臺MOCVD產能雖然延遲開動，但是為了拿到政府補助款，最后50臺將力拼明年底之前，若產能全數釋出，將約當晶電總產能的30%。

 

    此外，華燦光電(300323)張家港廠區也將沖刺15臺MOCVD開動，芯片產能過剩情況暫時難以緩解。

 

    “十三五計劃已經將高科技補助的項目轉往半導體產業，LED產業的補助看似暫歇，但各地方政府仍傾向把先前承諾的補助走完，雖然補助轉向，短時間還是不會影響國內芯片企業的產能釋放，他們應該會繼續沖刺產能，以維持擴產步伐。”據知情人士分析指出。

 

    而設備商也坦言，LED芯片價格不佳，除了三安、華燦為了爭取補助款以外，擴產的業者并不多，因此MOCVD設備廠也多半鎖定這兩家，華燦光電位于張家港的廠區也可望開動15臺MOCVD，也成為另一股新產能的來源。

 

    “去年行業整體行情不佳，今年在通過持續調整后，市場也迎來需求的增加，下一步，我們也將通過積極的方式，例如增加海外市場的投入(方式之一)，來促使整個芯片業回歸到更為理性的狀態。”華燦光電營銷總監施松剛表示。